Ce rapport se concentre sur l'expansion internationale des entreprises chinoises d'innovation pharmaceutique, mettant en lumière leur essor sur le marché mondial, ainsi que les facteurs moteurs et les manifestations concrètes de cette dynamique. Voici les principaux points :
Situation actuelle de l'expansion : La Chine devient une terre de prédilection pour les MNC
- Échelle et position des transactions : Le nombre de transactions de BD (Business Development) en Chine a considérablement augmenté au cours des cinq dernières années, représentant 30 % du volume total mondial de transactions similaires. Au cours des deux dernières années, le montant des transactions des MNC (entreprises pharmaceutiques multinationales) en Chine a atteint près de 80 milliards de dollars. La Chine est devenue le pays où la croissance des transactions de BD à l'international est la plus rapide, avec une part mondiale de 12,3 % en 2024, se classant au deuxième rang.
- Modèles de coopération et types d'actifs : Le modèle de coopération entre les MNC et les entreprises chinoises d'innovation pharmaceutique a évolué, passant d'un simple transfert de technologie à une R&D collaborative, et la répartition de la valeur est passée de jalons fixes à un partage des revenus. Les actifs des transactions s'étendent des essais cliniques de phase III à des stades plus précoces. En 2024, les projets en phase I et antérieurs représentaient plus de 70 % des transactions. Parmi les types d'actifs, les anticorps monoclonaux restent dominants, tandis que les anticorps bispécifiques et les ADC connaissent une croissance rapide. Les indications oncologiques représentent 70 %, et les maladies auto-immunes ainsi que les troubles endocriniens et métaboliques deviennent de nouveaux points chauds.
Avantages des médicaments innovants chinois : « Plus, plus rapide, meilleur, économique »
- Plus : Le nombre de médicaments innovants originaux a bondi pour atteindre la première place mondiale, avec 3 575 en 2024. Le nombre d'entreprises de médicaments innovants est le deuxième au monde, avec 1 218, et le nombre de pipelines en développement représente 29,5 % du total mondial. Le nombre de brevets et de publications liés à la médecine a augmenté rapidement, avec 25 % des publications mondiales et 14 % des brevets.
- Plus rapide : L'efficacité des essais cliniques est élevée. En 2023, le délai moyen pour terminer un essai clinique de nouveau médicament était de 78 jours, et le nombre d'essais cliniques multicentriques internationaux a connu un TCAC de 13 % au cours des dix dernières années. La vitesse de suivi des cibles populaires est rapide ; par exemple, pour les cibles populaires des ADC, la part des produits chinois dépasse 70 %, et le temps de R&D est nettement plus court que celui des MNC.
- Meilleur : Le nombre de médicaments innovants FIC (First-in-Class) originaux est le deuxième au monde, avec 628 entre 2019 et 2024. La qualité de la R&D est élevée, et le taux de progression des médicaments innovants de la phase I à la mise sur le marché est comparable à celui des États-Unis, avec un taux de réussite plus élevé pour les essais de phase II.
- Économique : Le dividende des ingénieurs est évident, avec une main-d'œuvre deux fois plus nombreuse qu'aux États-Unis pour un coût représentant seulement 1/3 à 1/2 de celui des États-Unis. La chaîne industrielle est complète ; la Chine est le plus grand producteur et exportateur mondial de principes actifs pharmaceutiques, et les entreprises de CXO (sous-traitance de R&D et de production pharmaceutiques) ont une voix mondiale, comme WuXi AppTec avec un carnet de commandes de 49,31 milliards de yuans fin 2024.
Facteurs moteurs
- Soutien politique : Les politiques d'évaluation et d'approbation sont continuellement optimisées. En 2025, le délai d'approbation des essais cliniques pour les médicaments innovants a été réduit de 60 à 30 jours, et les médicaments pour maladies rares peuvent bénéficier d'exemptions d'essais cliniques.
- Innovation technologique : La capacité de R&D en IA est forte, avec l'IA générative accélérant l'ensemble de la chaîne de développement des médicaments, comme le criblage virtuel et la conception moléculaire. Des entreprises représentatives comme Huaying Pharmaceutical existent en Chine, et les politiques soutiennent également la création de plateformes d'innovation pour les grands modèles pharmaceutiques.
Tendances et perspectives futures
- Amélioration de l'innovation : Les médicaments innovants chinois sont passés de la phase « Fast-Follow » à celle de « FIC mondial » et de « BIC mondial » (Best-in-Class). Au cours des 2 à 3 prochaines années, leur compétitivité se renforcera encore, avec l'émergence de produits majeurs comme l'AK112 de Kangfang Biotech, qui brisent les monopoles.
- Expansion internationale : Avec la publication de davantage de données, l'influence des médicaments FIC chinois sur le marché mondial continuera de croître, renforçant leur position dans le domaine mondial des médicaments innovants.
Le rapport utilise également de nombreux cas de transactions et données spécifiques, tels que les comparaisons des durées de R&D des produits ADC d'entreprises comme Rongchang Biotech et Lepu Biotech, ainsi que des projets de coopération concrets entre les MNC et les entreprises chinoises, pour étayer davantage la force et les résultats de l'expansion internationale des entreprises chinoises d'innovation pharmaceutique.
